Se hur sparandet växer med ränta på ränta

Ränta på ränta betyder att avkastningen själv börjar ge avkastning. Första året märks det knappt, efter tjugo år är det avgörande. Fyll i dina tal och se skillnaden mellan det du satt in och det du har kvar.

Dina uppgifter

Ditt resultat

Slutbelopp—

Insatt totalt—Startkapitalet plus allt du sparat.

Avkastning totalt—Skillnaden — pengarna du inte satt in själv.

Gånger insatt belopp—Slutbeloppet delat med det du satt in.

Formel

Slutbelopp = startkapital × (1 + r)^n + insättning × ((1 + r)^n − 1) ÷ r, där r är avkastningen per period och n antalet perioder.

Därför väger de sista åren tyngst

Ränta på ränta växer inte jämnt. Första året tjänar du bara på startkapitalet. Tjugonde året tjänar du på startkapitalet, på allt du sparat under tiden, och på all avkastning som redan lagt sig ovanpå.

Prova att ändra antal år från 20 till 25 i fältet ovan. Slutbeloppet stiger betydligt mer än de fem extra årens insättningar skulle antyda — och det är hela poängen med att börja tidigt i stället för att spara mer.

Ett tal du bör vara skeptisk mot

Fältet för avkastning avgör allt, och är samtidigt det du vet minst om. Ett snitt på sju procent betyder inte sju procent varje år; det betyder några år på tjugo och några på minus femton.

När du sparar ett fast belopp varje månad spelar ordningen på de åren roll. Kommer de dåliga åren sent, när beloppet är stort, gör de mer skada än om de kommit först. Den här kalkylatorn räknar med ett jämnt snitt och visar därför en slätare kurva än verkligheten.

Skriv in två tal — ett försiktigt och ett optimistiskt. Avståndet mellan svaren är en ärligare bild än ett enda slutbelopp.

Inflationen står inte i talet

Slutbeloppet är i kronor, inte i köpkraft. En miljon om tjugo år köper mindre än en miljon i dag, och hur mycket mindre beror på prisökningen under tiden.

Ett enkelt sätt att ta höjd för det: dra av förväntad inflation från avkastningen innan du fyller i den. Då läser du slutbeloppet i dagens kronor.

Skatt och avgifter är inte med

Hur avkastningen beskattas beror på var du sparar. Investeringssparkonto och kapitalförsäkring schablonbeskattas — skatten räknas på ett underlag som utgår från kapitalet, inte på den faktiska vinsten, och du deklarerar inte varje affär. En vanlig aktie- och fonddepå beskattas i stället när du säljer, som kapitalvinst.

Vilket som lönar sig beror på hur det går, och satserna ändras. De står medvetet inte här — aktuella tal finns hos Skatteverket.

Avgifterna glömmer fler än skatten. En fondavgift på en procent om året låter lite, men dras varje år och från ett belopp som växer. Över tjugo år äter den en märkbar del av slutbeloppet.

Så räknas det

Startkapitalet växer med ränta på ränta hela perioden. Varje månadsinsättning växer från det att den sätts in till slutet — den första i tjugo år, den sista i noll. Kalkylatorn lägger ihop båda delarna.

Insättningarna räknas in i slutet av varje period. Sätter du in i början får varje insättning en period extra, och slutbeloppet blir något högre än det som står här.