FIRE-kalkylator

Sparkvoten sätter datumet, inte lönen

Det kontraintuitiva resultatet i centrum av idén är att antalet år till oberoende nästan helt beror på hur stor andel av nettolönen du sparar, och knappt alls på beloppet. Den som sparar 10 procent tittar på fyra decennier. Vid 25 procent är det ungefär trettiotvå år, vid 50 procent omkring sjutton, och vid 65 procent närmare tio. Skälet är att mer sparande gör två saker samtidigt: det fyller kapitalet snabbare och krymper det kapital du behöver, eftersom målet är en multipel av vad du gör av med.

Det är också därför en löneökning som konsumeras i sin helhet inte flyttar datumet alls, medan en som sparas i sin helhet flyttar det mycket. Livsstilsinflation är inget moraliskt fel här; det är helt enkelt det effektivaste sättet att skjuta upp ekonomiskt oberoende på obestämd tid.

Vad fyraprocentsregeln faktiskt säger

Den kommer från studier av amerikanska portföljer över trettioåriga pensioner och säger att uttag av fyra procent av startkapitalet, uppräknat med inflationen varje år, överlevde nästan varje historiskt trettioårsfönster. Den var aldrig en lag, och den bär antaganden värda att känna till: en horisont på trettio år, en aktietung portfölj, och amerikansk marknadshistoria, som hör till världens bästa och kanske inte upprepas.

För en period på fyrtio eller femtio år planerar de flesta som tar det på allvar med mellan tre och tre och en halv procent, vilket höjer målet betydligt — vid tre procent är din siffra 33 gånger utgifterna i stället för 25. Uttagsfältet ovan finns för att du ska se vad det kostar i år.

Det svenska hålet är inte sjukvården — det är SGI

I amerikanska framställningar är sjukförsäkringen den stora fallgropen för den som slutar arbeta tidigt. I Sverige täcks vården av det allmänna, men det finns en annan fälla som nästan aldrig nämns: din sjukpenninggrundande inkomst. SGI bygger på din arbetsinkomst, och slutar du arbeta utan att skydda den — genom att vara inskriven som aktivt arbetssökande, studera med studiemedel eller vara föräldraledig — nollas den. Utan SGI finns ingen sjukpenning och ingen inkomstbaserad föräldrapenning, oavsett hur stort ditt kapital är.

Detsamma gäller a-kassan: rätten till inkomstrelaterad ersättning kräver medlemskap och att arbetsvillkoret är uppfyllt. Den som lämnar arbetslivet i förtid förlorar båda skydden, och det är en verklig risk som ingen kapitalsiffra kompenserar för.

Pensionen kommer senare än du tror

Allmän pension kan tas ut tidigast från en lägsta ålder som stiger i takt med medellivslängden, och tjänstepension normalt tidigast från 55. Slutar du arbeta vid 50 finansierar du alltså allt själv i över ett decennium innan någon pension alls är tillgänglig. Dessutom fortsätter din allmänna pension att räknas upp bara så länge du har pensionsgrundande inkomst — år utan arbete är år utan intjänande, och det syns i utbetalningen resten av livet.

Skatten hör hemma i kalkylen

Kalkylatorn räknar före skatt. Sparar du på ISK betalar du en årlig schablonskatt på hela kapitalet oavsett resultat, vilket i praktiken sänker den reala avkastning du kan räkna med något. Det är fortfarande normalt billigare än 30 procents vinstskatt på ett vanligt konto, men det är inte noll, och över trettio år är skillnaden mellan att räkna med och utan den betydande.

Utgifterna är hävstången du styr över

Av indata ovan är avkastningen en gissning och lönen till stor del någon annans beslut. De årliga utgifterna är det du faktiskt kan ändra, och de flyttar svaret två gånger. Att dra ner 5 000 kronor i månaden lägger 60 000 kronor om året till sparandet och tar samtidigt bort 1,5 miljoner från ett mål på 25 gånger utgifterna. Inget annat i modellen kommer i närheten.